arrow_drop_up arrow_drop_down
Het bedrijfsmodel van Celsius, uitgelegd.
24 november 2020 

Het bedrijfsmodel van Celsius, uitgelegd.

Wat we doen en hoe we het doen

*vertaling van het originele artikel dat je hier kan vinden

Credits: Celsius Network -Harumi Urata-Thompson – Chief Financial Officer bij Celsius Network

Afbeelding voor post

Een aantal van de vragen die ik het meest hoor over Celsius zijn:

“Hoe veroorlooft Celsius de beloningen die het betaalt?”

“Is Celsius veilig?” en

“Hoe werkt Celsius?”

Dus ik wil het hebben over het Celsius-bedrijfsmodel en al deze vragen rechtstreeks aanpakken.

Wat is het bedrijfsmodel van Celsius?

Laten we even nadenken over het traditionele banksysteem. U stort uw zuurverdiende geld bij uw bank en hoe laag de huidige rente ook is, u verwacht dat het er een soort van uitbetaling op zal verdienen . Ik ben Japanner – kom eens met me praten over lage rentetarieven (en het eten van echt vreemde rauwe vis), maar ik dwaal af. Banken kunnen rente uitbetalen aan hun inleggers omdat ze het gestorte geld gebruiken om geld te lenen aan leners (hypotheek, iemand?). De leners betalen rente over hun leningen. Na het betalen van verschillende kosten, betalen de banken rente aan spaarders om nieuwe klanten aan te trekken en de klanten te behouden.

Deze structuur van waardecreatie is vergelijkbaar met het Celsius Network-model, maar we zijn geen bank en we nemen of houden geen deposito’s aan. We werken echter wel samen met vertrouwde externe bewaarnemers die ermee instemmen uw munten namens u te bewaren. Wanneer uw munten niet bij deze bewaarders worden bewaard, worden ze uitgeleend aan onze goedgekeurde leners en beveiligd met onderpand. Dit stelt ons in staat om waarde te creëren en een rendement te behalen op uw munten die we vervolgens met u delen als wekelijkse beloningen.

Het belangrijkste verschil tussen het bedrijfsmodel dat door traditionele banken wordt gebruikt en het bedrijfsmodel dat we bij Celsius hebben ontwikkeld, is hoe we de waarde verdelenwe hebben terug naar onze gemeenschap gemaakt. In de fiat-wereld hebben traditionele banken de depositohouders geconditioneerd om een ​​zeer laag rendement op hun geld te verwachten, doorgaans minder dan 1% per jaar. Celsius retourneert tot 80% van wat we verdienen met uw munten (en dat is voordat we eventuele kosten aftrekken), en dat stelt ons in staat om een ​​zeer hoog beloningspercentage te bieden op de activa die we ondersteunen. Met de resterende 20% van onze inkomsten kunnen we onze activiteiten voortzetten en onze gemeenschap opschalen, en ons doel is vanaf de eerste dag goed te doen voor anderen voordat we het goed voor onszelf hebben gedaan. We proberen Celsius niet tot een succes te maken door veel kapitaal voor onszelf te reserveren; we proberen het nulsomspel dat financiële instellingen in het verleden hebben gespeeld te veranderen en een beter resultaat voor klanten te creëren, en dit model wordt alleen maar sterker naarmate we blijven groeien.

Door het traditionele bankmodel op zijn kop te zetten en een klantgericht bedrijfsmodel te creëren dat in uw beste belang handelt, is Celsius het snelstgroeiende bedrijf in crypto geworden met tot nu toe ongeveer $ 1 miljard aan klantactiva onder beheer. Stel je voor dat onze pool van activa uitgroeide tot $ 2 miljard of $ 4 miljard.

Ons financiële kernteam komt wekelijks bijeen en brengt de nodige (doorgaans kleine) tariefaanpassingen aan de wekelijkse beloningen op basis van onze behoeften en de huidige marktomstandigheden. Dit bedrijfsmodel heeft tot nu toe goed gewerkt voor zowel ons als onze klanten en daarom verwachten we geen abrupte en ingrijpende wijzigingen in dit model. Deze aanpak verzekert zowel ons succes op de lange termijn als stelt ons in staat om onze klanten royaal te belonen.

Voor degenen onder u die niet bekend zijn met het potentiële rendement dat u kunt genereren met uw cryptocurrency: we hebben meer dan 30 munten op de Celsius-app die wekelijkse samengestelde beloningen verdienen. Vanaf de eerste week van augustus behalen Bitcoin- en Ethereum-houders een rendement van respectievelijk 4,51-6,2% en 4,55-6,2%, afhankelijk van de grootte van het bezit van een klant. En voor alle stablecoins die we ondersteunen, is de beloning momenteel 8,69-11,9% APY.

Hoe doen we het?

Wat doen we om zulke hoge beloningspercentages te behouden? Ons verdienmodel voor brood en boter is om het rendement te halen uit cryptoleningen, maar wat is cryptolening precies ? Er zijn enkele variaties, maar de kern is dit: we gebruiken munten die door onze klanten zijn overgedragen als onderpand voor leningen, herbelening en andere soortgelijke transacties. Naast het uitlenen van cryptovaluta aan goedgekeurde instellingen, lenen we ook dollars en stablecoins aan particuliere klanten die willen lenen tegen hun cryptovaluta.

Hier is een voorbeeld: stel dat u 10 BTC in uw Celsius-portemonnee heeft. U verdient momenteel meer dan 4,51% APY van ons met beloningen die elke week over uw portemonnee worden verdeeld. Hoewel vluchtig, stijgt de prijs van BTC gestaag en ben je niet van plan om binnenkort te verkopen. Dus nu heb je veel geld geïnvesteerd in een bezit dat veel potentieel op lange termijn heeft, maar nu heb je contant geld nodig – misschien heb je een onverwachte medische rekening, of moet je je belastingen betalen, of misschien wil je gewoon trakteer uzelf op iets nieuws. U wilt uw crypto niet voor contant geld verkopen, omdat het later veel duurder zal zijn om in te kopen, om nog maar te zwijgen van de mogelijke vermogenswinstbelasting die u moet betalen als u het tegen een lagere prijs koopt.

In plaats van uw Bitcoin te verkopen, stelt Celsius u in staat dollars van ons te lenen met uw eigen munten als onderpand. En omdat onze kredietstructuur gebaseerd is op gedekt onderpand, kunt u contant geld lenen ongeacht uw huidige kredietsituatie, zonder de gebruikelijke ( racistische, leeftijdsgebonden, klassieke ) kredietcomplicaties die traditionele kredietverstrekkers teisteren, en uw kosten om te lenen zullen hoogstwaarschijnlijk aanzienlijk lager zijn. dan met een lening zonder onderpand, omdat we andere manieren hebben om geld te verdienen met het onderpand dat u ons hebt verpand. In plaats van alleen te vertrouwen op de rente die u Celsius betaalt, gebruikt Celsius hetzelfde rendementsgenererende leenmodel om uw crypto-onderpand in te zetten. Dit is hoe we het ons kunnen veroorloven om u slechts 1% rente over uw leningen in rekening te brengen.

Wat ik zojuist heb uitgelegd, is het concept van ‘herbelening’. Het woord ziet er misschien eng uit, maar het concept is simpel.

Wat doen we om de activa te beschermen?

Telkens wanneer u betrokken bent bij een financiële activiteit, zullen adviseurs u een disclaimer geven zoals: “Investeren houdt risico’s in. U kunt altijd geld verliezen als u in effecten belegt. Asset allocatie, diversificatie en herbalancering bieden geen garantie voor winst of bescherming tegen verlies in dalende markten. “Niemand mag en kan ook niet garanderen dat u uw geld nooit zult verliezen, en iedereen die beweert uw vermogen uit te lenen met een risico van 0%, zou een gigantische rode vlag moeten zijn dat er iets niet klopt. We weten echter hoe moeilijk het is om zowel activa te behouden als tegelijkertijd geld te verdienen met die activa. Celsius is geen beleggingsadviseur en wij beheren geen geld voor u. We helpen u echter wel te profiteren van de mogelijkheden om uw crypto-bezit te maximaliseren. We geven u de middelen om te lenen tegen uw cryptovaluta en om rendement te behalen op uw cryptovaluta.

Wat Celsius het beste doet, is de tegenpartijen identificeren die volgens ons het meest geschikt zijn om transacties uit te voeren binnen het kader van leningen, leningen en andere soortgelijke transacties. Wij vinden het erg belangrijk om alle tegenpartijen waarmee we zaken doen zorgvuldig te onderzoeken door te kijken naar een aantal factoren, waaronder hun financiële gegevens. Het verschilt echt niet zo veel van het feit dat wij een beslissing nemen over een nieuwe aanwerving. U vertrouwt nooit op slechts één ding, zoals een cv, om uw kandidaat te leren kennen, toch? Financiële gegevens zijn een equivalent van een cv. Ze geven ons een momentopname en een hoogstaand overzicht van de tegenpartij die we willen leren kennen. Vervolgens praten we met hen, net zoals we zouden doen wanneer we kandidaten van werknemers interviewen – niet één keer, maar meerdere keren, en vaak met meerdere vertegenwoordigers van de potentiële tegenpartij. Zodra alle informatie en meningen zijn verzameld, we beslissen over de gegeven kandidaat. Als we concluderen dat de tegenpartij een hoog risicoprofiel heeft, kan het zijn dat we met hen niet verder gaan. Als we dat doen, nemen we een zeer conservatieve positie in, zoals alleen zeer kleine of overcollateraliseerde posities. Ongeacht wat we doen, we monitoren continu al onze tegenpartijen en posities. Ik moet opmerken – elke individuele klant van Celsius doorloopt een soortgelijk proces door een “Know Your Customer” (KYC) -toepassing in te vullen en ook onder toezicht te staan.

Dus hoe beslissen we wanneer we on- of onderpandleningen verstrekken of aan wie en hoeveel? Er zijn een aantal dingen waar we naar op zoek zijn bij het analyseren van tegenpartijen. Het is deels kwantitatief en deels kwalitatief, inclusief: 1) sterke financiële waarden, waaronder een lage netto schuldgraad, goede liquiditeit en een sterke kapitaalbasis, 2) het profiel van de tegenpartij inclusief managementervaringsniveaus, 3) de soorten bedrijven waarin ze betrokken zijn , en 4) ons vermogen om een ​​goede en voortdurende werkrelatie op te bouwen. We gebruiken al deze gegevenspunten om de omvang van de kredietlimiet en het vereiste onderpand te bepalen.

Beveiligingsrisico en verzekering

Ik word vaak gevraagd naar zekerheid en verzekeringen, aangezien het risico van tegenpartijen een punt van zorg is. Mensen beginnen vaak met FDIC-verzekeringen, die banken gebruiken om de activa van hun klanten te beschermen. Hoewel we enige verzekeringsdekking in onze ruimte beginnen te zien, is er geen standaardbeleid zoals FDIC voor cryptocurrency, en het bestaande beleid is beperkt wat betreft de dekking die ze bieden. De meeste verzekeringen dekken tegenwoordig alleen munten die zijn opgeborgen, meestal in gekoelde opslag. Hoewel dit een geweldig productaanbod is, doet het weinig voor Celsius. Zoals je hierboven hebt gelezen, verdienen onze munten opbrengst doordat ze worden uitgeleend en niet worden opgeborgen.

Dus wat doen we zonder gestandaardiseerde verzekeringen zoals FDIC? Welnu, de risicobeoordeling die ik eerder heb beschreven, is onze belangrijkste beschermer. Onze secundaire bron van bescherming komt van onze partner, Fireblocks. De meeste activa van onze klanten gaan rechtstreeks naar Fireblocks wanneer ze worden overgebracht naar de Celsius-app. Fireblocks heeft een verzekering voor activa die onderweg zijn, wat perfect is voor Celsius, aangezien we een continue stroom van geld binnenkomen en uitgaan.

Afgezien van het tegenpartijrisico, maken gebruikers zich vaak zorgen over technologische risico’s en veiligheid. Hoewel we graag willen voorkomen dat we te veel in details treden (hackers lezen ook graag blogs!), Kunt u een AMA bekijken met onze Chief Security Officer en Chief Technology Officer. De belangrijkste dingen om te onthouden zijn: onze app is gebouwd met de privacy en veiligheid van de gebruiker als topprioriteit. U kunt dit bevestigen omdat het vaak ten koste gaat van de gebruiksvriendelijkheid (ik weet het, u wordt de hele tijd uitgelogd! U moet uw 2fa-sleutel steeds opnieuw invoeren! Het kan van tijd tot tijd overweldigend worden). We weten dat er maar één klant nodig is om hun crypto te verliezen om het geweldige bedrijf en de gemeenschap die we hebben opgebouwd te vernietigen. We werken elke dag om ervoor te zorgen dat dit nooit gebeurt.

Hoe gaan we om met marktvolatiliteit?

We hebben dus vastgesteld dat we ons bedrijf zo sterk mogelijk hebben opgebouwd en zijn voorbereid op kwaadwillende handelingen van mensen of technologie … maar wat gebeurt er als de hele economie ons in de weg zit? Wat als er weer een Covid-19 gebeurt en het ons de volgende keer nog harder treft?

Het goede nieuws is dat de vluchtigheid goed voor ons is. Het biedt grote kansen, zelfs in het geval van grote en plotselinge verstoringen zoals die van 12 maart 2020. Natuurlijk hebben we het juiste team nodig dat de situatie kalm kan opvangen en dergelijke verstoringen met vaste handen kan afhandelen. En ik geloof dat we bij Celsius een team hebben dat deze uitdagingen het hoofd kan bieden! We hebben onze grootste winstdag geregistreerd op 12 maart. Volatiliteit kan, mits op de juiste manier beheerd, onze vriend zijn, niet de vijand, ongeacht in welke richting de markt zelf uitgaat.

Snelle groei – goed of slecht?

Het aantal activa van onze klanten is snel gegroeid. Momenteel bedragen deze totale activa meer dan $ 1 miljard. Bestaat er zoiets als te snel groeien? Hoewel het een groot probleem is om te hebben, wedt dat dat er is. We zijn vastbesloten om klanten te blijven belonen, maar als we niet genoeg verdienen aan onze kant, is het niet moeilijk voor te stellen wat er daarna gebeurt. We moeten absoluut vlijmscherp gefocust blijven en vooruit plannen tijdens deze periode van hoge groei. Niets wordt van de ene op de andere dag gebouwd en we moeten ons voorbereiden op de toekomst, dus er zijn geen verrassingen. We moeten altijd vooruitkijken en klaar zijn voor alles wat de groei met zich meebrengt. Ik denk als CFO elke dag aan deze dingen. We werken aan diversificatie van portefeuilles waar we munten kunnen inzetten. We komen periodiek met nieuwe producten. We bereiken verschillende mensen met verschillende benaderingen.

Het belangrijkste onderdeel van ons bedrijf – JIJ!

We kunnen al deze zorgen van mensen wegnemen door zorgvuldig te plannen, berekende risico’s te nemen en meesterlijk zaken te doen. Onze grootste uitdaging, om een ​​gezond bedrijf te kunnen blijven runnen, is ervoor te zorgen dat we u tevreden houden. Zonder jou is er geen Celsius. We kunnen omgaan met beveiligingsproblemen, de volatiliteit van de markt, en eventuele tegenstanders uitwerken die altijd voorop blijven lopen. Maar als we u niet gelukkig kunnen houden, kunnen we niet blijven bestaan. Dus blijf ons feedback geven. Laat ons uw zorgen uitzoeken. Dat is alleen de manier waarop we zaken kunnen blijven doen. We zijn tenslotte een blockchain-bedrijf en een project dat alleen maar meegroeit met de community.


Over de auteur – Harumi Urata-Thompson

Afbeelding voor post

Harumi Urata-Thompson, Chief Financial Officer bij Celsius Network

Harumi is gespecialiseerd in het leiden en adviseren van bedrijven bij het inslaan van innovatieve paden om strategisch, operationeel en marketingsucces in hun bedrijf te behalen. Ze is lid van de raad van bestuur van verschillende bedrijven en spreekt over onderwerpen als kunstmatige intelligentie, blockchain, cryptocurrency, cyberbeveiliging, outerspace, grensoverschrijdend zakendoen en diversiteit en inclusie.

Eerder was Harumi de Chief Operating Officer van CFA Society New York, een non-profitorganisatie van het CFA Institute met 10.000 financiële professionals die ze met succes een ommekeer voltooide. Vóór CFA Society New York werkte Harumi 14 jaar bij Thomson Reuters waar hij verschillende innovatie-initiatieven, business units en producten beheerde. Harumi begon haar carrière in investment banking bij Morgan Stanley en Citigroup, waar ze werkte met vastrentende derivaten en fusies en overnames. Harumi heeft een MBA van INSEAD in Frankrijk en een BA, magna cum laude, in business van Sophia University in Japan. Ze is een Chartered Financial Analyst, gecertificeerd Project Management Professional, een Advanced Communicator en leider van Toastmasters.


Over Celsius Network

Celsius Network is een gedemocratiseerd platform voor rente-inkomsten en leningen dat toegankelijk is via een mobiele app. Gebaseerd op de overtuiging dat financiële diensten alleen zouden moeten doen wat in het belang van de gemeenschap is, is Celsius een modern platform waar lidmaatschap toegang biedt tot beheerde financiële diensten die niet beschikbaar zijn via traditionele financiële instellingen. Crypto-houders kunnen beloningen verdienen door hun munten over te boeken naar hun Celsius Wallet en kunnen USD of stablecoins lenen tegen hun crypto-onderpand tegen rentetarieven van slechts 1% APR.

Download de Celsius Network-app en begin vandaag nog met het verdienen van rente op uw crypto!

Blijf verbonden!

Volg Celsius Network op Facebook , Twitter , LinkedIn , Reddit , Instagram en YouTube .

Over de schrijver
Father, Husband, Teacher, Body & Mind worker. Founder @ neurotreat.
Reactie plaatsen